排放權(quán)配額拍賣規(guī)則的域外經(jīng)驗與中國模式

摘要：在“總量與交易”的排放權(quán)交易體系中，配額拍賣是一種更有效率的排放權(quán)初始分配手段。排放權(quán)配額的拍賣屬于同質(zhì)多物品拍賣。本文通過對國外相關(guān)理論模型和實驗結(jié)果的總結(jié)，認(rèn)為統(tǒng)一價格的封閉拍賣是有助于實現(xiàn)排放權(quán)配額拍賣政策目標(biāo)的拍賣模型。本文對我國現(xiàn)有排放權(quán)交易試點中存在的拍賣規(guī)則進(jìn)行了總結(jié)，認(rèn)為其不僅符合這一選擇方向，并且在諸多細(xì)節(jié)方面進(jìn)行了非常有價值的嘗試。本文基于上述研究對全國排放權(quán)交易體系中配額拍賣規(guī)則的設(shè)計提出了建議。

 

關(guān)鍵詞：排放權(quán)配額、拍賣、制度研究、試點

 

問題的提出：排放權(quán)配額拍賣的背景

 

在應(yīng)該對氣候變化的過程中，排放權(quán)交易機(jī)制成為許多地區(qū)、國家、地方實現(xiàn)溫室氣體減排目標(biāo)的重要政策工具。[1]排放權(quán)交易體系是一個人為創(chuàng)制、需要設(shè)計的市場。[2]從排放權(quán)交易體系設(shè)計的角度看，用排放權(quán)交易體系實現(xiàn)減排，大體上可以劃分為兩個階段：第一是在交易發(fā)生之前的配額初始分配，第二是構(gòu)造一個可以讓排放權(quán)配額和許可進(jìn)行交易的市場框架。[3]

 

從理論上說，按照科斯定理，無論采取何種分配方法，配額初始分配不會影響到排放權(quán)交易體系的效率；但從實踐角度講，由于交易成本的存在，配額初始分配方法對排放權(quán)交易體系的公平和效率具有重要影響，也是排放權(quán)交易體系設(shè)計過程中，最具爭議的話題。

 

排放權(quán)交易市場有兩種基本的構(gòu)造方式：即“總量-交易”模式和“基準(zhǔn)線-信用”模式。在“基準(zhǔn)線-信用”模式下，排放主體的配額實際是通過自身減排努力“掙”來的。因此配額分配的討論語境，主要是“總量-交易”模式。目前全球范圍內(nèi)的25個排放權(quán)交易體系，其構(gòu)造方式主要是“總量-交易”模式。[4]本文所討論的配額分配，是在總量設(shè)定之后，將具有稀缺性的排放配額，從國家轉(zhuǎn)移至符合條件的溫室氣體排放源的過程。